Citi, Citizens Financial hisselerini satın almak için yükseltti ve 36 dolarlık hedef belirledi
Pazartesi günü Citi, Citizens Financial Group’u (NYSE:CFG) Nötr’den Satın Al’a yükseltti ve fiyat hedefini 36,00 $ olarak belirledi. Bankanın hisseleri şu anda maddi defter değerinin (TBV) 1,0 katı değerindedir ve emsalleri arasında %11,4’lük emsal ortalamaya kıyasla %14,3 ile en yüksek zımni özsermaye maliyetine (CoE) sahip olmasıyla dikkat çekmektedir.
Yükseltmenin arkasında yatan neden, piyasanın kredi endişelerinin artacağı beklentisine bağlanıyor ve bu da Citi’nin Citizens Financial’a karşı daha olumlu bir duruş benimsemesine yol açıyor. 2024 tahminleri fikir birliğiyle uyumlu olsa da analist, özellikle net faiz gelirinde (NII) beklenen artış ve nakit akışı riskinden korunma önlemlerinden kaynaklanan net faiz marjının (NIM) azalması nedeniyle 2025’te yukarı yönlü bir potansiyel olduğuna inanıyor.
Citi, önümüzdeki birkaç yıl içinde Citizens Financial için normalleştirilmiş maddi nominal özsermaye getirisinin (ROTCE) %13-14 olacağını öngörüyor. Bu tahmin, yönetimin %16-18 ROTCE hedefinin gerisinde kalıyor. Ancak analizlerinde kullandıkları yüksek gömülü CoE, hisse senedinin çok olumlu risk/getiri istikrarı sunduğu görüşünü desteklemektedir.
Yükseltme, Citizens Financial Group için olumlu bir görünümü yansıtıyor ve bankanın, daha geniş piyasanın kredi riskine ilişkin mevcut endişelerine rağmen yeterli performans sergilemek için iyi bir konumda olduğunu gösteriyor. 36,00$’lık yeni fiyat hedefi, Citi’nin finans kurumunun gelecekteki performansına olan güvenini gösteriyor.
InvestingPro Analizi
Citi’nin Citizens Financial Group’u (NYSE:CFG) 36,00 $ fiyat hedefiyle Satın Al’a yükseltmesinin ardından, yatırımcı kararlarını etkileyebilecek ek bilgilerin dikkate alınması uygun olacaktır. InvestingPro verilerine göre Citizens Financial’ın piyasa değeri 14,95 milyar dolar ve hisse senedinin F/K oranı 10,19 olup, 2023’ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki ay için hafifçe 10,03’e ayarlandı. Bu, kazançlarla karşılaştırıldığında nispeten mütevazı bir değerlemeyi yansıtıyor.
InvestingPro Tips, Citizens Financial yönetiminin aktif olarak hisseleri geri satın aldığını ve bunun şirketin değerine ve gelecek beklentilerine duyulan güvenin bir işareti olabileceğini belirtiyor. Ayrıca şirket, 11 yıl üst üste temettü ödemesine devam ederek hissedarlarına olan bağlılığını sürdürmüş olup, son veriler itibarıyla %5,24 temettü verimine sahiptir. Bu getiri düzeyi, özellikle düşük faizli bir ortamda, gelir odaklı yatırımcılar için oldukça caziptir.
Ancak altı analistin önümüzdeki döneme ilişkin fayda beklentilerini aşağı yönlü revize ettiğini belirtmekte fayda var. Bu durum şirketin finansal performansını etkileyebilecek zorlukların olabileceğini gösteriyor. Buna rağmen şirket son on iki aydır kârlı durumda ve analistler bu yıl da kârlı kalacağını öngörüyor.
Citizens Financial Group’un finansal durumunu ve geleceğe yönelik beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro+ aboneliği şimdi %50’ye varan indirimle özel bir Yeni Yıl indiriminde. “SFY24Kupon kodunu kullanarak 2 yıllık abonelikte ek %10 ” “SFY241“Kupon kodunu kullanarak 1 yıllık abonelikte %10 ek indirim alabilirsiniz. InvestingPro+ aboneliğiyle, yatırım stratejinizi geliştirmenize yardımcı olacak 100’den fazla InvestingPro İpucunun yer aldığı kapsamlı bir listeye erişebilirsiniz.
Bu makale yapay zeka yardımıyla oluşturulmuş, bir editör tarafından çevrilmiş ve incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
